根据世界黄金协会在1月8日发布的最新报告,全球经济的高不确定性、主要国家宽松货币政策、极低的利率,黄金作为避险资产的价格动力、美元贬值以及对出现更高通胀的担忧共同推动了创纪录的资金流入黄金支持的ETF达3780吨,比如,黄金在2020年的表现强于许多传统储备资产,并为全球央行稳定市场及货币提供了额外助力。
虽然,自去年10月以来,全球央行购金行动有所放缓,但黄金作为投资组合多元化的需求料将在全球央行的国际储备资产中继续增加,数据显示,截至2020年11月,全球官方黄金储备共计35191.1吨(其中欧元区共计772.2吨,占其外汇总储备的59.4),11月全球各国央行的净总购金量为16吨,这也使得2020年前11个月全球央行的黄金净购买量仍然超过240吨,而他们已经在2019年和2018年度净购买了1300多吨黄金,达到美元与黄金挂钩那年的水平。
Invesco资产管理公司也在上周发布的调查报告数据显示,18%的全球央行计划在2021年继续增持黄金,23%的主权基金也计划增持黄金,而以上这些正在说明,黄金依然在全球货币和金融系统中发挥着信任锚的作用,对冲美元敞口风险和经济衰退,因为,黄金仍作为能够被世界各地广泛接受的硬通货。
但更让BWC中文网头条号财经团队引起注意的是,据国家外汇管理局2021年1月公布的数据显示,截至2020年12月,中国央行持有黄金1948.32吨,但在2018年12月至2019年9月,中国打破沉默连续10个月购买了近106吨黄金,而对于中国快速购金行为,这是一个让市场感到意外的消息。
对此,中国首席经济学家论坛理事长连平分析认为,考虑到目前中国经济规模是美国的75%,同时,中国增长速度较快,但黄金却只占外储的比例仅为3.4%,远低于美德等发达国家60%-80%和不少新兴市场国家的水平,比如,据IMI国际委员上周数据,截止11月的前32个月,欧洲东部的22个央行购买了自1967年英镑危机以来最大金额的黄金,所以,中国的黄金储备至少应该逐步增长到5000吨以上,为人民币国际化奠定更为坚实的信用基础。
当然,各国央行买入具有经济战略价值的黄金并不全是用来投资,这体现了全球央行对货币的真正价值有了清晰的认识,因为在高举执行了数十年的现代货币理论的大旗下,黄金的战略价值依然非常有必要性,而这背后的逻辑也比较简单。
因为,黄金自古以来一直是世界金融舞台上的权利筹码和财富储存手段,这也是50年前美国需要实行黄金标准的根本原因所在,这从不少国家要运回储存在美国的黄金的浪潮中就能观察到,BWC中文网提及,由于种种历史原因,有60多个国家(或国际组织)把近7000吨黄金存在美联储位于纽约自由大道33号,一幢12层楼的花岗岩建筑的地下金库中。
我们注意到,从1950年至今,存放在纽约金库中的各国黄金就一直没有被审计过,有机构也一直在怀疑,美联储可能通过纸黄金已经出售或出租了大部分黄金以获得回报,或是早已被融化,这一切让美联储的黄金迷局疑云四起,事情发生了新变化。
比如,数月前,美联储以“意图不明”和“威胁金融安全”为由拒绝了德国央行想复查存在美联储余下的1268吨黄金的请求后,这在新冠病毒在美国持续蔓延的情况下,再次引发各国对于本国的海外黄金的安全问题的关注,由此也引起中外媒体和外界的猜测不断,这在俄媒RT的跟踪报道中称,美联储可能已经数次阻止包括德国、中国、土耳其、委内瑞拉等多国运回黄金的要求。
但该外媒称,这些黄金的所有权是非常清晰的,因此美国不会拿自己的国家信用冒险,美联储更无权拒绝各国运回属于自己的黄金,也就是说,美国要维持其美元世界主要储备地位,就不会允许黄金储备不安全的情况发生,而正在这个节骨眼时,事情突然有新变化。
据美国金融网站ZeroHedge在上周报道称,美国金本位制的捍卫者议员亚历克斯·穆尼在二周前再次向美国政府提出了一项黄金储备透明度法案(HR2559)的提案,要求对这些实物黄金进行审计,紧接着,穆尼同时还大胆的提交了一项新提案,试图将货币体系恢复到金本位制,重新将黄金价值注入美元。
虽然目前BWC中文网还没看到这两项提案有否得到回复的最新消息,但在多国打破沉默持续发出黄金新信号及去美元化的背景下,这位美国议员的提案本身意义就值得大家重视。
对此,评级机构惠誉解释称,黄金的金融属性远超其商品属性,这可能带来尼克松关闭黄金窗口以来最大的货币变化,而这种趋势在最近的全球财经新闻中已经能找到。
波兰央行官员在金库前展示属于自己国家的黄金
目前事情的最新进展是,波兰央行意外宣布进行了一项绝密行动,据爱尔兰媒体在三周前援引波兰发布消息的称,该国在近期进行了一项绝密的空运黄金回国的行动,从美联储和英格兰银行等地下金库中运回了约8000根金条,这也意味着波兰成为第15个宣布运回黄金的国家,但目前该国仍有约124吨黄金留在美国和英国,紧接着,该央行官员表示,已经在安排计划将这些存在海外的黄金储备全部运回。
而在波兰之前,近几年以来,已经有包括德国、荷兰、奥地利、澳大利亚、比利时、瑞士、委内瑞拉、罗马尼亚、法国、土耳其、匈牙利、俄罗斯、斯洛伐克、意大利等14个欧洲和新兴市场国家宣布或计划要提前将黄金运回国。
波兰公开的空运回黄金的现场图
波兰公开的空运回黄金的现场图
不仅于此,据俄媒RT上周称,现在也出现了越来越多有关数字货币或锚定黄金石油等战略资源数字加密币绕开美元中心化的声音和举措,与此同时,欧盟、俄罗斯和部分新兴市场国家也正在对黄金的战略价值进行联合重估。
分析认为,欧洲多国或已经为恢复金本位或由黄金支持的欧元数字货币做好了充分准备。甚至,就在一个月前,荷兰央行还在其网站上发表的报告中暗示了如果美元系统崩溃,黄金储备可以作为再次建立货币系统的基础,似乎正在赞成金本位制,这相当惊人,因为,这是一个提供货币负利率抵押贷款的西方央行发出的声音。
与此同时,当前,世界多国在增持黄金的同时也在净抛美债,持续时间和减持纪录创下自金融危机以来的最高水平,去美债化趋势十分明显,而这些国家与上面提到的抛售美债的国家出现了高度的相似性。
值得注意的是,目前事情又了一个新变化,据美国石英网站在一周前援引专家观点的最新分析认为,作为美债主要大买家之一的中国很有可能会毫无预警地减持大量美债,存在清零美债的可能性,事实上,亿万富翁罗杰斯多次警告称,美国是全球最大债务国,债务无处不在,印钞无处不在,最终美国要付出代价,据美国财政部在2020年12月17日公布的最新报告,截止10月,中国已经连续5个月累计共减持297亿美债,持仓总量为四年以来最低。(完)