@张三2006 2011-05-21 18:05:32
刚看了前面一点，有些感想，先写下来，省的忘了。
1.伯克利的这个program的director真好，颇有包分配的感觉，真负责啊。
2.高盛老总的年薪2005年只有几千万美金吗？楼主是确切知道还是推算的？那不算高了。那个世界100大交易员，排在前面的年薪高的有20多亿美元吧。唯一的一个中国人江平排在第50，年薪也过1亿了吧？
3.楼主知道华尔街江平xing骚扰案吗？说来听听？呵。
4.楼主对那...........
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2. 华尔街投行老总们的年薪＋奖金确实就几千万美元，这还是金融危机前的好年景。都是上市公司，需要披露的。投行老总毕竟只是“掌柜”，不是“东家”。华尔街收入最高的是大型对冲基金的掌门人，西蒙斯、保尔森、索罗斯等等，都是一年10亿美元级。这些人拿20%或更高的提成，算“东家”，当然挣得多。江平就是2006年在SAC Capital挣的一亿美元。还有刚回到外管局的朱长虹，在PIMCO时也是拿数千万美元的大腕级人物。所以说华尔街的中国人也不是只追求钱。
3. 江平的骚扰案我就不8了。他的思路不错，男交易员胆太大了，就让他们穿裙子、吃雌性激素．．．
4. 复兴科技玩儿的是真正的金融高科技。瓢把子西蒙斯以前是很牛的数学家，和陈省身一起搞过微分几何。复兴科技里N多数学、物理、计算机大拿，他家的模式识别、交易执行速度等等无人能出其右吧。大致就是靠这个赚钱。至于具体细节．．．我当然不知道啦。:)
5. 正在博客上写一个“赌博与投资”系列，里面夏普
比率、凯利公式等等都会讨论。唠扯多了也许又是一本书。:) https://tuoshuiba-image.oss-cn-hangzhou.aliyuncs.com/system/tybbs/yuyang2020
@keepmec 2011-05-21 21:19:27
话说武功高手比的是修为，那么作为一个在任何时候都喜欢占小便宜的交易员来说，最终是否大多数也最后死在这一贪字上了呢。
对于这些世界顶端的人实在知之甚少，专业的知识固然重要，如果楼主能多说说人物的内心更好。
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心理建设确实重要。好的交易方法往往是违反人类“本性”的。如能战胜贪、痴等诸般杂念，达到“无我”境界，就应该是高手了吧。
我想听听高盛的职位分布，经常看到执行董事，是干什么的？什么非执行董事？董事总经理？亚太区总裁？我都搞不清楚他们的职位所在？==================================================...........
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呵呵，头衔让人搞不清楚就对了。投行打交道的尽是些老总之类的“高层次人士”，自己的“官衔”也不能听着太小吧？ 有点水那是一定的。高盛那一节里讲了他家的“军衔”：分析员->经理->副总裁->董事总经理->合伙人。“亚太区总裁”是官衔，有没有实权不好说，就像“总统”，可能大权独揽，也可能只是个摆设。
@晴空掠影 2011-05-21 23:31:23
我想问一下楼主，您在高盛的时候，怎么有时间去鲁西银行面试，请假吗？
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又没卖身给他家。实习生在外边shop around也很正常，老板就是心里明白也不会说什么。所以就编个理由呗。
@野马999 2011-5-21 23:40:00
楼主：你好！看到你写的文章很精彩，但我有个问题想请教下您，为何基金公司的交易员根本没有决策权，只是按照基金经理的指示买卖，完全就是一个指令执行人，基金经理才是真正的决策者，其次，牛插研究员也地位很高，请问投行自营这块交易员变成了决策人，更大的问题是交易员根本没有研究时间，又如何做决策，靠直觉好象更象赌博，正常的股票投资（非投机）是建立在深入研究的基础上的，所以交易员无法决策，投行的体制是否有问题......
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铲铲君已经做出了精彩的回答．．．
@太湖一斐 2011-05-22 00:18:18
楼主高才，学贯中西令人敬仰。有几个小问题：不知道楼主是因何机缘去美国的，好像文中没有提到，是北大本科毕业就去美国工作了呢，还是一个什么机会去了。投行是不是只青睐名校？还有如果接近三十的年龄您是否认为已经不适合去学金工了呢？
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大学毕业后去美国读的书。投行是比较重视名校，但并不绝对，比较好的学校都有机会。另外本地的学校占很大优势。比如NYU，纽约本地的Fordham Univ.之类的也有不少。30岁应该说还不算太晚，美国MBA的平均毕业年龄大约也是30岁吧。30岁出头入行并不少见。
@黑暗中的神灵 2011-05-21 16:03:48
楼主 外汇投机（保证金）的市场成活率是多少？到底能不能赚钱？
我断断续续做这个十来年了，但是一直不得志。
维持我继续研究这个的动力是现实中的一个朋友依靠这个成为了亿万富豪
他是在另外一个投行MorganStanley开户做交易的，他的一笔交易就可以让黄金波动2美金左右。不知道我到底有没有出头日，真不知道该不该脱离这个苦海，求指教。做这个是我的副业，但是很伤精力。毕竟是24小时波动的
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@乱世华尔街 2011-05-22 00:10:42
做外汇投机，你是在和投行们和索罗斯们竞争啊。信息和执行（execution)应该是比不少他们的，优势是船小好调头。特有天份的也能成功。但总体说是“一将功成万骨枯”，我们平时经常听说那“一将”．．．
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@黑暗中的神灵 2011-05-22 00:44:45
请教下，你身边的人，有通过外汇投机成功的吗？多吗？
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用自己的钱（如果不是很多）炒外汇谋生应该很难吧。 国内出的两本书《十年一梦》和《投机者的扑克》你应该看过吧？有借鉴意义，作者们都成功了，但也活的挺累。 外国书可以看看Market Wizard, New Market Wizard。
@wwii06 2011-05-22 01:15:21
按我一个老师的说法，女性基金经理投资收益其实比男性强些，也更为稳健，风险控制比较好。不过男人们荷尔蒙爆发闯了大祸，总归有政府来兜底，于是便显不出他们的冒进
话说回来，trader和hedge fund所做的类似么？
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Trader也分几种。Flow trader主要是吃差价，对客户依赖大，可以说是借着投行的平台赚钱。Prop trader就和对冲基金比较接近了，实际上不少基金里老板和操盘手都是投行出来的。
@男人要爱家 2011-05-22 01:30:38
我是做期货的。4年半来，没有月份亏损记录，最大的Drawdown < 1%, 最长的Drawdown 是一个礼拜然后账户就创新高。你觉得市场能够机械方法预测么？另外像复兴科技，如何保证他们的交易不被Reverse Engineer？ 我目前就比较担心有人能够解码我的交易策略。我应该如何保护自己的交易策略？
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大哥你太牛了，兄弟这点道行帮不了你。西蒙斯可能还行。
@bluebabylg2008 2011-05-22 08:53:33
小弟现在正在考研经济，打算毕业后进基金或券商混日子，好像也就投资研究员适合我了，以后有经验了去私募也不错，不过还是比较迷茫，门外汉，请楼主指点一二…
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实话实说，如果只想“混”的话恐怕连门都进不了。真喜欢金融，做起来才会有意思，否则压力那么大会很痛苦。
当初总有人说我对金融有passion，兴趣是最好的老师吧。平时多看点投资方面的东西，把它当成一个game，可能慢慢就有兴趣了。
@左小雨 2011-05-22 10:31:52
现在街上基本上都是藤校的了吧。
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投资银行(investement banking)那边非名校确实不容易进。Sales & Trading这边就比较杂了。尤其是Sales，做的好的本地人很多还真不是名校毕业。在社会上混，讲的是“世事洞明皆学问，人情练达即文章”。美国也一样。
@52小牛 2011-05-22 12:12:47
还有,大哥能给我刭一份国外的书单鸣,我感觉国内的书写的不好或翻译不好,其中原因是作者功力不到家,简单的东西写复杂了,不关乎我们笨.书单从经济,金融,操作理念开始,从基本功开始.我知道国外下电子书的网站,就是不知道下哪些好,请楼主不要无视我,我想只能厚积才能簿发,深谢!
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我看过，认为经典的:
交易理论：Reminiscence of a Stock Operator，Market Wizard, New Market Wizard，Inside the House of Money
背景知识，故事：《伟大的博弈》（这个可以看中文），Liar's Poker,When Genius Failed, Fiasco, Barbarain at the Gate, The Big Short.
巴菲特那一派的书我看得不多，Benjamin Graham, Peter Lynch, Bill Gross等人的书都没看过，惭愧。 你要走长线投资、共同基金的路子，那些应该是一定要看的。
@白只小 2011-05-22 12:27:52
楼主那么厉害 有本事参加“股市向前冲”大赛拿个名次 给我们瞧瞧。
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我肯定拿不了名次，原因如下：
1.中国股市我不懂，二把刀上阵是最危险的，所以我“不赌即赢”。
2.听“股市向前冲”这名字，我估计要想赢得来狠的，玩儿大的，富贵险中求。***这不是多数华尔街职业选手的风格*** 职业玩家要控制风险，先求保本，平时小赢即可，偶尔有真正的机会再争取赢大的。 路子不一样。
@maybex 2011-05-21 14:27:50
请教楼主，记录片《监守自盗》中关于次贷危机的分析是否真实？
垃圾债券可以通过评级AAA欺骗投资者，引发投资者的贪婪，直到游戏玩不下去，通过崩盘，洗劫投资者，获得政府帮助？
高盛是幕后的大庄家？
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@乱世华尔街 2011-05-21 23:40:53
那个记录片我没看过。 关于次贷危机，我完全不赞成阴谋论的解读。 不需要把简单的事想那么复杂。 其实就是大家都在自身利益驱动下，全社会的一种集体短视行为。 老百姓现在就要住好房，投行今年要赚钱，评级公司也要今年赚钱，政府现在要买好，投资者追求当下的回报．．． 《乱世华尔街》中间的一部分就是从“战场角度”观察分析危机演进过程的。
至于高盛，确实很牛很精明，但要说操纵世界也太高看他们了。 他们干嘛要操纵.....
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@maybex 2011-05-22 13:07:21
明知道是垃圾，却可以通过评级机构的修饰，卖给诸如养老金这类的公共投资者。并且对其 掉期违约与AIG超额投保。立于不败之地。
不管是阴谋或者阳谋。高盛是大赢家,华尔街没有对错，只有输赢。
那么雷曼为何牺牲了？房地美、房利美为何瘫痪了？独独高盛是大赢家？
没有硬通货保证的美元，能坚持多久？
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您的问题很尖锐。《乱世华尔街》中尝试着对雷曼、两房、高盛等不同结局的原因做了分析总结。 整个危机就如一盘棋，每步棋手都有自己的想法、逻辑，有时也会下臭棋。绝顶高手算得远，但他也算不到50步以外的变化。大家都是“走一步看一步”，高盛是超一流，布局好、反应快，所以它赢了。 雷曼屡出恶手，所以大龙死了。 就这么回事。
@男丫 2011-05-22 13:22:45
听了LZ的话，昨天学了下德州扑克。最开始总想看对手什么牌，结果很悲惨。后来，关注台面上牌的最大组合可能。最讨厌一开始就拿大筹码押人不让人看桌面上的牌，只能FOLD。很多小鱼总爱ALL IN，来干扰，FOLD，让市场消灭他们。
真的不能总是诈别人。还是要有些真金白银的。无大牌就FOLD。不过有几次失误，别人反被吓到了。还有两次LUCKY。哈哈
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呵呵，德州扑克玩得就是概率＋人性呀。
@与趋势为友 2011-05-22 13:51:39
为了表示对LZ的支持，已经购买图书。
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多好的同志呀。
@与趋势为友 2011-05-22 14:31:57
LZ对国际板怎么看？
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不是很了解。投资者增加了机会，应该是好事吧？
@黑暗中的神灵 2011-05-22 15:06:46
请教楼主关于投资方面的一个细问题，帮我看看风险在哪，风险大不大？
我觉得外汇的汇率波动是接近1/2的，也就是说现在欧元1.4的话一年后涨到1.6或者跌到1.2的概率应该都是50%左右。
假使，我现在有5万美金的流动资金，我用一万美金，在1.0的价格购入一手10万合约的澳元/美元。这一万美金可以承受1000点的下跌风险，一年可以收到的利息是3700美金。假使澳元未来一年，在0.9-1.1波动，一.....
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这就是carry trade,长期看carry trade应该是正回报。但该策略最怕波动性增大，如果澳元像零八年那样从0.9跌到0.6，你怎么办？ 或者像去年欧债危机时那样大起大落，你恐怕被stop out了。LTCM本质上玩儿的就是carry trade，这一段书里有叙述。
不是说carry trade不好，实际上很多职业玩家都靠这个赚钱，但它绝非没有风险，风声不对时交易者一定得快跑。